看山是山看水是水

7月1日  基金市值450億,半年回報439%.正式封神 7月10日 Sk海力士ADR上市,Al股見頂 10至20   重倉Al半導體股累跌3成,做空軟件股大升 7月24日  致股東公開信叫準備抄底,8月頭行動 7月27日   城堡證券出緊急通告,小心美聯儲加息 7月28日   高盛,美銀,細摩追加保證按金 7月30日   盤前市值160億,爆倉特價賣給城堡證券 30日開盤  Al股反彈狂升,費城半導體指數升6.7% 少年股神不是倒在黎明前,是獵物到手黎明才會來

日元跌到164蚊邊,創左40年新低,已經令到日本近月出現貿易逆差,要不斷買入以美元計價的石油,油價又高企,出口的貨品又因日元不斷眨值而令收入受損,導致輸入性通賬,而日本更是美債的最大買家,持有萬多億美債,一旦唔夠美金用,就只能沽美債套現救日元匯率,如此一來的話,會燒埋老美後欄,危及美債冇人要.單憑日本之力,邊有甘多錢入市干預匯市令日元升值,只能靠同時老美出手同日本央行掟錢先有效力.老美唔需要真金白銀入市買日元,上周又是用左個招必殺技查詢匯兑,意思是美紐聯儲若有意入市干預匯市前,會先向各大銀行查詢交易時的實際匯價,如大手買入日元或沽出美元時會是甚麼價,銀行會俾一個確定價,但聯儲只是問吓就算,唔一定會買賣,但央行問價想干預約消息就會傳遍業界,影響到實際的外匯投資者的决定,沽緊yen會平倉甚至掉轉買上,出口術就可控制市場情緒,當然間唔中做一次會好有效,能令匯率穩定在較長時間,但用得多就會冇人信,好快就打回原型.

 雪弗龍二季度盈利超過120億美金,一季度只得20億,去年同期也只得22億.美孚二季度盈利145億,一季度盈利42億,去年同期則為70億.除了因美以伊戰爭,導致油價上升而得益外,下游的煉油業務也因戰事令中東煉油設施受損,令油企的煉油業務轉虧為盈.美伊戰事欲斷難斷,油價跌完又升過,根本跌不了多少,仍是在高位,油價高企對老美石油業最有利,侵侵口中天天話要壓油價但金主同佢自已心中則有另一套想法.而每桶產油成本只有27.9美元的中海油,2季度和頭半年的業績唔駛估都知會是靚爆的,股息大增也是必然的,難得的是油股一向被視為周期股,股價不會被透支而提早大升,永遠被低估而顯得更安全,下半年油價走勢冇人知,但已過左半年,盈利肯定多過上年,若油價下半年持續高企或係甘意下跌,全年盈利又會爆錶,派息又會增加,真金白銀又會提早入袋,以後油價會跌成點,真的升或許根本是過慮或幻覺,影響都不大,只要不斷提早收取超乎想像多的股息,管他是否周期股,好天收埋落雨柴,落唔落雨由得佢.

昨天kospi指數收市狂升18%,此等瘋狂的事是誰做的？韓股之前短時間內已跌超過4成,外資在高位已兑現食飽等執帶血筹碼,當大鱷100蚊走人獲利,跌番落60蚊,做左高槓桿的老散同資金細的機構一早已爆倉喪命,僥倖在懸崖邊的就會趁反彈逃命,收番幾多得幾多總好過輸乾輸浄,冇做槓杆或做得少重頂得住的都知要返家鄉是遥遥無期,60蚊俾你之後升夠5成都係得90蚊,仍要坐艇,要升夠7成才叫返到家鄉.而昨天泡菜國股市收市後數據顯示,昨天淨流入買韓股的外資,抄底買入7.2萬億韓元韓股,而沽貨離場的南韓散户就沽左8.1萬億韓元的股票,外資就超低買超高沽再低買回,散户就因槓桿過大被迫高買低沽被割肉割韭菜.同樣的劇情在東西方同樣在發生,天才Al屠龍股神短時間內成為獵物,獵人城堡證券的加里芬是侵侵的最大金主,雙邊投注投俾共和黨的金錢是投俾民主黨的3至4倍,單課金俾侵侵競選總統就俾左11億美金,而Al硬件股跌到PK的期間,侵侵又做左好多令股市震盪的事,如無端白事又打伊朗,令油價急升,航道受阻,等科技股大跌後,又停戰和好如初,而少年股神爆倉被迫賤賣打折給加里芬的股份如美光,閃迪,海力士在落入城堡手中後,神奇地大升3成以上,閃迪由2200美元跌落1000美元,跟住周四一晚就升25.9%,有說加里芬是老美的白手套,幫政府提早引爆執平貨,以免他朝一日真係爆左,優質股票會俾其他競爭對手國家撈底撿便宜,趁人病攞人命的事老美已是專家,過往重覆做了多次,决不能讓對手用同樣手法對乎自已.

 唔止股王長鑫科技,今天大A的Al相關科技股,全是高開低走,收市升幅收窄,長鑫收市都是升不足3%.但Al肯定沒玩完,日後會有秩序地慢慢上升而非亂甘升,今天發改委開了個記招,公告天下東大在Al的發展已在全力加速,未來5年至2030年會投入多5億元興建算力網,即每年用多8千億.現有的成果包括首個全國產化設備十萬卡集算群已在運行,所有顯卡,Al服務器,液冷全是國產,不假外求,日後相關股份根本不愁定單,若性價比高夠便宜,增加產能大舉出海到其他國家也是大概率的事,今年首6個月,東大出口的半導體破盡歷史記錄,金額更是首次超越電動車排頭位.第二件是過去1年東大的算力規模已大増2.8倍,冇足夠算力更勵害的大模型也沒有,第三,又公開點名稱讚deepseek同月之暗面的開源大模型已達世界一流水平,中國大模型的使用量已佔全球的43%,超過100億次下載,算力沒有有營養的數據去推理會變成傻子甚至精神病患者,作出錯誤的計算,而東大已起左12萬個專業數據庫,確保算力的可靠和準確.而東大最大的殺着就是提倡以最實惠的價錢讓世界每一個人都能用算力,像用水電煤般方便,token的價錢低過老美10倍甚至幾十倍,昨天ChatGPT把入門版Luna5.6,token的輸入和輸出價錢大減8成,增加競爭力,難保之後會一减再減,因對比東大的大模型,實在太費,效能又相差不大.

 潘迪生爵士今天就其一單發生在2019年,時任主席時的一宗內幕交易案件中被裁定罪名成立,刑罸稍後宣判,其子則被判免責無罪,因法庭認為所有事都是潘迪生策劃進行的.前些時候,導演黃柏鳴犯同樣的内幕交易罪名,得益金額不多,都要判監5個月,現正服刑中,這年頭爵士銜頭已一文不值,雖這不是在刑事法庭處理,至少唔駛入去坐甘慘,都是禁止担任上市公司主席,董事,罰款之類,但臨老名聲受損才是最大懲罰已證監會代表再次重申對內幕交易不能容忍,會嚴打,特别是在業內多年的專業人士,香港已緊跟國策,對金融犯罪不會姑息,講刑罸,內地肯定嚴得多.

 24歲前openAi員工Leopold,離職後創立態勢感知對沖基金Stuational Awareness, 用4倍槓桿,做多Al硬件股,做空軟件股,令其基金26年上半年回報高達439%,成為不少散户的追隨對像,抄其功課,但7月份的黑天鵝,令他由天堂跌下地獄,爆倉倒輸,不得不把所持股份賤價賣給頂級,超級金融大鱷,對沖基金citadel城堡基金,少年股神隻基金在6月底市值450億美金,城堡就趁佢爆煲,用1百億多d就吞左佢.呢頭一賣完,呢批股份全部上升至少3成以上,少年股神倒在黎明前,或是小登敵不過老登的老謀深算和做局.這陷阱,這陷阱,偏佢遇上.