看山是山看水是水

前日大A一拖成交億幾元人仔就漲停,小股東大減11%,得番2萬人 ,根本不是炒股冇韭菜俾人割,呢2日成交多番少少,昨天跌1個價位,今天先跌後升,看個款又想在下周拉升,H股38都應該下跌無望,而家甘高才買上升水位又不高,又要搵過另外一隻波幅夠多的股來代替佢频繁做T.

 半年收入141.8億,盈利24.31億元,收入減少1%,盈利却增加10%,増利不增收,每股盈利39.58港仙,中期息由15仙加1仙至16仙,派息比率40%,較去年減少2%.去年的未期息為12仙,保守些今年未期息有14仙,一年就會有3毫子股息兼不用扣股息稅,只要股價不是升太多,5蚊樓下買來收息還是可以的,加上有90幾億正現金流,派完息還有大把空間增加派息.至於我上星期買入用來短炒的,若股價再升,就會先行獲利,舊的平貨就繼續享用10厘樓上的股息成果.

利申我持有257,呢隻野已經升左3年,我2個幾買的,收左唔少股息,當時股價遠低過728中電信1條街,現在已貴過728,派息也相若.此股勝在冇物人留意,成交也不多,升左冇人知,升得多時也肯跌吓,幅度雖不多,但都可以做吓T,賺餐好飯食.過往幾年我都會在公佈業績前先行買入,公佈業績後短炒獲利沽出,當提早收多1至2次息,倉底平價貨就持續持有.上星期已在4.8買入等業績後上升沽出,今次如無意外都可以重温舊夢,應該在中午會出業績,唔知今年會唔會改在收市後,其母公司165光大控股已出業績,如盈警般蝕到阿媽都唔認得,應該是炒燶股加上官司被索償所致,但股價因跌得多反而要修復而大幅上升257做實業唔係靠炒幣炒股,已成光大除銀行,證券外最大收益來源.就看佢今次是否加派息,加得多唔多.

 我只關心2點.第一是883是以布油的價格為比對作錨,上半年布油均價為87.6美元,而此刻布油價格為88.5美元,簡單講,在產量不變下,883的盈利都可跟隨布油的均價大概計出來.第二採油的成本由第一季的每桶27.9美元升至29.7美元,主要原因是人民幣升值所致,而不是實際開採成本増加.現在仍在30美元樓下,油價任你點大跌都冇有怕,萬一油價唔跌甚至大升盈利就更不得了.

 昨晚出業績前,先出一把手已自行辭職的通告,是被離開或是自已走佬都知是被追責,業續如盈警般差,大量撥備,主要是多條水泥生產線已停止運作,如無意外,今天股價應大跌,昨天賣入少許3323要硬食,往好的方向想,連領導都要消失,最差的景況已出現,未來接任者定必會在國資委領導下儘快收拾爛攤子,加快轉型新材料,明天就算大跌都不會止蝕離場.

 第一季度盈利下降6.06%,半年就倒升1.94%,盈利8.99億.每股盈利0.28人仔,去年同期則為0.275人仔.而去年全年每股盈利0.474人仔,派息比率不少於60%,每股派0.297人仔.看上半年的勢頭,每股盈利全年斷估都會有0.5人仔或更多以上,未來3年又承諾派息比率不少於60%,加埋人仔升值,每股扣稅後至少派3毫5港紙,我個6的貨,又向25厘股息進發.現價都有7.2厘息,股價唔升今年又加派息的話絕對是高息股